In una stazione ferroviaria O. Welles fa giochi di prestigio e tiene una lezione sul rapporto tra verità e menzogna nell'arte, nel cinema e nella vita, raccontando varie storie in cui entrano uin falsario di quadri, un falsario di memorie, l'imprenditore miliardario Hughes, la celebre trasmissione radio sui marziani, Picasso e la bellissima Oja Kodar...